摘要：數據顯示，2022年全國新增礦山恢復治理面積約5.55萬公頃，隨著工業活動的不斷需要，礦山環境修復需求將不斷產生增量市場，未來，國家將加大對礦山修復的投資，礦山修復的市場需求也相應擴大。

一、定義及分類

礦山生態修復是指將采礦破壞的生態環境因地制宜地恢復到所期望狀態的行動和過程。所期望的狀態包括將受損生態系統恢復到被干擾之前的生態結構，人為地創造或促進生態系統發展成符合人類某種有益用途的狀態，恢復成與其周圍環境相協調融合的其他狀態。礦區生態修復的主要類型包括生態恢復類、自然資源利用類、旅游開發類、復墾造田類、引水造湖類、垃圾處理廠類、倉儲類等。

二、行業政策

在習近平生態文明思想的科學指引下，黨的十八大以來，生態文明實踐扎實推進，生態文明建設成效顯著。習近平生態文明思想涵蓋了人與自然和諧共生的共同體思想、經濟發展與生態環境保護辯證統一的“綠水青山就是金山銀山”理念、良好的生態環境是最普惠的民生福祉、全要素全空間全過程生態修復的系統思想等重要內容。2023年10月國務院發布《關于推動內蒙古高質量發展奮力書寫中國式現代化新篇章的意見》，提出加大對歷史遺留廢棄礦山生態修復的財政資金投入，鼓勵和支持社會資本參與并獲得合理回報。2023年12月國家發展改革委發布《產業結構調整指導目錄（2024年本）》，將“環境保護與資源節約綜合利用-生態環境修復和資源利用：礦山生態環境恢復工程，海洋環境保護及科學開發，海洋生態修復”列為鼓勵類。

三、行業壁壘

1、技術能力壁壘

礦山生態修復的目的是為了恢復當地環境的生態功能和生物結構，并能持續健康發展。使環境實現自我發展和自然演替，恢復生物鏈平衡、重現原始的自然狀態。隨著環境問題日趨復雜以及相關環保政策規定的不斷加強，礦山生態修復對專業技術能力的要求也越來越高。一方面，礦山生態修復工程涵蓋恢復生態學、森林生態學、植物生理、林學、園林景觀、土壤學、水土保持、巖土工程、土木工程、工程機械、建筑材料、化學材料等多個學科，需要因地制宜地選擇適用技術措施或技術組合，通過生物措施和工程措施相輔相成、互相補充，保證修復效果，技術難度要求高；另一方面，由于實地環境的復雜性，通常需要針對性地進行研發、設計、落地實施及后期管理的一體化修復能力，確保項目效果的完整性與持續性，實現礦山生態修復的目的。因此礦山生態修復領域需要較高的技術實力。

2、資金實力壁壘

在礦山生態修復業務中，由于涉及工程建設，客戶付款相對滯后于公司成本發生，從項目投標、設計、施工至竣工驗收這一過程往往需要占用較多營運資金，屬于資本密集型行業。同時，隨著企業的發展，單個項目規模逐步提高，可能進一步加大企業的短期資金壓力。因此，無論是礦山生態修復行業新進入者還是行業內想擴大業務規模的企業均受到資金實力因素的制約。

3、項目實施經驗壁壘

一方面，隨著國內礦山生態環境建設逐漸深入，環境治理的難度逐漸加大，以及礦山生態修復工作涉及的植物、肥料、工程、機械、安全等專業知識，企業必須擁有足夠豐富的項目經驗，才能應對各種地域、各種氣候的待治理環境類型，滿足不同客戶的要求；另一方面企業過往擁有相似的項目經驗、實施效果、積累的商業信譽也往往成為客戶篩選生態環境治理供應商的關鍵要素之一。因此，礦山生態修復行業新進入企業由于缺乏相應的業績和行業經驗支撐，在項目競爭過程中不具備優勢，同時也難以具備承接復雜項目的能力。

四、產業鏈

1、行業產業鏈分析

礦山生態修復行業的上游主要為原材料供應商、機械設備供應商以及勞務和專業分包供應商。上游行業市場發展已十分成熟，競爭較為充分。對于機械設備、勞務分包及專業分包，可供選擇的供應商眾多，不存在單個供應商依賴的問題；對于原材料，其中種子和苗木受天氣因素及植物生長周期的影響，部分苗木的價格可能偶爾出現波動，但整體市場供應充足。

礦山生態修復行業下游客戶主要包括政府及其下屬投資主體，以及存在修復需求的工礦企業。政府單位對生態修復等環境保護和治理的投入規模和企業的修復需求直接影響了礦山生態修復行業的發展前景。在當前國家政策大力支持行業發展的趨勢下，下游行業對于礦山生態環境治理修復的需求及投資力度也將逐漸加大。

礦山生態修復行業產業鏈

原材料供應商

機械設備供應商

勞務和專業分包供應商

上游

中節能鐵漢生態環境股份有限公司

蒙草生態環境(集團)股份有限公司

天津綠茵景觀生態建設股份有限公司

東珠生態環保股份有限公司

中游

政府及其下屬投資主體

下游

2、行業領先企業分析

（1）蒙草生態環境(集團)股份有限公司

蒙草生態環境(集團)股份有限公司依托“特色種業”+“數字技術”，主要從事草原生態修復、礦山修復、鹽堿地改良、荒漠化治理等生態修復、環境治理業務；草種、草業技術創新；林業、草原碳匯開發利用等業務。公司專注生態修復領域20多年，已形成完備的生態修復和環境治理技術體系，能夠為客戶提供一攬子生態環境建設與運營的整體解決方案，已完成千余項生態修復工程和環境治理工程，累計治理礦山、草原、荒漠、沙地、鹽堿廢棄地等不同生態類型土地面積近3000萬畝；據統計，截至2023年前三季度蒙草生態營業收入為11.94億元，同比下降10.73%，歸屬凈利潤為2.83億元，同比增長86.01%。

（2）青島冠中生態股份有限公司

青島冠中生態股份有限公司聚焦生態環境建設主業，覆蓋包括植被恢復、水土保持、防沙治沙、土壤修復、水環境治理等自然環境生態修復業務，以及景觀園林、市政工程、環衛保潔等人工環境生態建設業務，歷經多年的行業深耕和研發積累，公司已成為集投融資、技術咨詢服務與研發、關鍵材料生產、關鍵裝備研制、項目勘查設計、施工與運營管護以及生態產品開發銷售為一體的專業化全產業鏈生態修復企業。據統計，截至2023年前三季度冠中生態營業收入為2.92億元，同比增長5.17%，歸屬凈利潤為0.41億元，同比增長0.02%。

五、行業現狀

我國是世界上為數不多的、礦產資源種類較齊全的、礦產自給程度較高的國家之一。新中國成立尤其是改革開發以后，經濟的發展使得國內礦山資源開發技術和開發需求上升，從而加快了礦山的開發速度。為了保護環境，我國開始注重礦山生態修復，加大礦區的生態建設，并取得了較為顯著的成效。數據顯示，2022年全國新增礦山恢復治理面積約5.55萬公頃，隨著工業活動的不斷需要，礦山環境修復需求將不斷產生增量市場，未來，國家將加大對礦山修復的投資，礦山修復的市場需求也相應擴大。

六、發展因素

1、有利因素

（1）生態環境治理需求釋放促進行業市場增長

當前，我國礦山生態環境主要面臨自然生態空間過度擠壓、土地沙化、退化及水土流失、水資源短缺、城鄉人居環境嚴峻等諸多挑戰，環境治理的需求迫切。同時，隨著國民經濟的快速增長、人民對美好環境的需求意識提升及政策支持有力推動了市政基礎建設、環保治理等行業領域的投資，使得礦山生態環境治理市場的需求得以釋放。在生態修復領域，礦山生態環境恢復、荒漠化、石漠化和水土流失綜合治理、道路邊坡等基礎設施修建區生態修復等行業市場發展前景廣闊，未來將持續具有增量空間。

（2）國家產業政策大力支持行業發展

2022年1月，自然資源部、財政部發布《關于支持開展歷史遺留廢棄礦山生態修復示范工程的通知》，提出要堅持節約優先、保護優先、自然恢復為主的方針，以“三區四帶”重點生態地區為核心，聚焦生態區位重要、生態問題突出、相對集中連片、嚴重影響人居環境的歷史遺留廢棄礦山，重點遴選修復理念先進、工作基礎好、典型代表性強、具有復制推廣價值的項目，開展歷史遺留廢棄礦山生態修復示范，突出對國家重大戰略的生態支撐，著力提升生態系統質量和碳匯能力。2022年10月，發改委、商務部發布《鼓勵外商投資產業目錄（2022年版）》，將“采礦業-提高礦山尾礦利用率的新技術開發與應用及礦山生態恢復技術的綜合應用”列為全國鼓勵外商投資產業目錄。2023年12月發改委發布《產業結構調整指導目錄（2024年本）》，將“環境保護與資源節約綜合利用-生態環境修復和資源利用：礦山生態環境恢復工程，海洋環境保護及科學開發，海洋生態修復”列為鼓勵類。

2、不利因素

（1）行業管理格局限制了生態修復行業進一步高質量發展

涉及礦山生態環境治理、荒漠化、石漠化和水土流失綜合治理、道路邊坡等基礎設施修建區生態修復、海域、海岸帶和海島綜合整治、河流、湖泊與濕地修復、污染場地治理、受損的森林、山地、農田以及農村環境治理等生態修復工作，在歷史形成的行業管理格局中，分屬于不同的部門管理，如原國土部、水利部、交通部、住建部、海洋局、林業局、農業部等，各部門都有相應的生態修復類資金使用并負有監管責任。

但由于歷史和技術原因，各部門關注解決的重點問題并不相同，從生態修復的角度看，難以達到理想的生態修復效果。雖然新的國家機構改革較大改善了上述問題，生態修復工作在新的生態環境部、自然資源部、水利部、住建部、農業部、交通部等部門也都被提到了前所未有的高度進行認識，生態修復行業也已迎來發展的春天，但由于生態修復領域具有跨行業實施、多學科融合、技術綜合性強、工藝要求高等特點，“九龍治水”式的管理限制了生態修復工作的進一步高質量發展。

（2）行業標準體系尚不完善

在國家和各級政府高度重視礦山生態修復、出臺各項促進行業發展政策的同時，這一行業也存在著標準體系的不完善的問題。目前，礦山生態修復領域在我國還處于起步階段，從業企業規模較小，類別繁雜，行業內缺乏完善的技術標準與施工規范，不利于行業整體的良好競爭和有序發展。

（3）企業發展受限于資金實力

礦山生態修復具有資本密集型的特點。項目在投標和中標后都需要向業主單位交納一定比例的保證金，施工過程中業主單位支付的工程進度款通常也與公司現金流支出存在時間差，因此行業內企業需要大量的流動資金作為支撐，所承接工程的業務規模也會受到公司資金實力的限制。此外，目前礦山生態修復行業市場集中度較低，行業內公司普遍規模較小且融資渠道有限，因此資金實力成為制約行業內企業發展壯大的瓶頸。

（4）復合型專業人才匱乏

礦山生態修復業務遍布于全國各地，待修復環境的氣候特點、海拔高度、巖土結構、生態習性等各種特征差異較大，修復過程中涉及恢復生態學、森林生態學、植物生理、林學、園林景觀、土壤學、水土保持、巖土工程、土木工程、工程機械、建筑材料、化學材料等多個學科，需要因地制宜地選擇適用技術措施或技術組合，需要從業人員在掌握專業知識的同時能深入了解礦山生態修復的深刻內涵，在熟悉當地的氣候條件、地理環境、植被結構、破壞現狀的基礎上，提出針對性的定制化修復方案。行業內優秀人才大多數集中于相對發達地區，且專業人才的培養需要時間和經驗的積累。因此，目前行業內具有較高理論修養和豐富實踐經驗的優秀人才尚不能滿足行業快速發展的需要，專業人才缺口在一定程度上影響礦山生態修復行業整體的發展。

七、競爭格局

目前礦山生態修復市場主要有四類企業參與：第1類是以西施生態科技股份有限公司、北京高能時代環境技術股份有限公司、鐵漢生態環境股份有限公司為代表的生態修復企業，借助已有的技術積累拓展市場；第2類是以中國地質工程集團有限公司、中鐵北京工程局集團、天長市水電建筑安裝工程公司等為代表的工程企業，利用自身業務優勢、資源優勢和硬件設備條件等獲取項目；第3類是環保企業（多以園林類、植被恢復類為主），出于業務拓展、戰略協同需要進軍礦山生態修復市場，如澠池縣怡心園林綠化有限公司、美尚生態景觀股份有限公司、廣西博世科環保科技股份有限公司等；第4類是采礦企業，隨著責任主體明確，采礦與修復同時進行。在國家大力推動礦山生態修復工程以及配套政策的支持下，礦山生態修復行業的市場前景廣闊，行業內的參與企業數量不斷增多，開始爭奪下游終端企業的需求份額，行業內企業的競爭程度逐步加劇。目前我國礦山生態修復行業主要參與企業有北京建工環境修復股份有限公司、北京首創大氣環境科技股份有限公司、路域生態工程有限公司等。

八、發展方向

礦山生態環境恢復治理工作是一項極其復雜的工作，需要全社會形成共識并加強協作，進一步提高礦山生態環境恢復治理能力。增加企業在礦山生態保護與恢復治理工作的剛性約束，同時加強地區新增礦山恢復治理面積的硬性考核任務；調整企業內部利益分配方式，將礦山生態恢復治理工作的長久公眾利益屬性改變成能夠讓礦山開發企業即時可得的短期利益屬性，同時采用激勵或約束方式調整環境保護工作在企業管理工作中的定位；加強礦山環境保護的技術研究，做好礦山環境保護知識產權的成果轉化。鼓勵社會監督，加強信息甄別與監督者隱私保護工作。