摘要：在政策和市場等因素的支持下，我國冷鏈運輸市場規模穩步上漲。估計2023年國內冷鏈需求總量達到3.5億噸，同比增長6.1%；估計冷鏈運輸市場規模達到5170億元，同比增長5.2%。我國冷鏈運輸行業未來發展潛力巨大，吸引大量資本入駐，市場競爭逐漸加劇。目前，順豐控股在我國冷鏈運輸行業的龍頭地位突出，2023年前三季度營收規模突破1000億元。

一、定義及分類

冷鏈運輸是指在運輸全過程中，無論是裝卸搬運、變更運輸方式、更換包裝設備等環節，都使所運輸貨物始終保持一定溫度的運輸。根據運輸方式的不同，冷鏈運輸可以分為公路冷鏈運輸、鐵路冷鏈運輸、航空冷鏈運輸、海運冷鏈運輸。根據服務對象的不同，冷鏈運輸可以分為食品冷鏈運輸、醫藥冷鏈運輸、化工冷鏈運輸。

二、行業政策

交通物流是市場經濟命脈，而冷鏈運輸也是農業現代化進程中的重要環節，冷鏈運輸的發展與國家現代化農業的發展相輔相成。同時，冷鏈運輸的發展對于改善食品質量安全和城鄉居民的營養與健康具有重要的現實意義。隨著我國經濟技術水平和居民消費水平的提高，冷鏈運輸行業蓬勃發展，政策關注度和支持力度也不斷提升。2021年6月，國家發展改革委發布《城鄉冷鏈和國家物流樞紐建設中央預算內投資專項管理辦法》，規范城鄉冷鏈和國家物流樞紐建設中央預算內投資專項管理，發揮中央預算內投資引導帶動作用。2022年4月，交通運輸部等發布《關于加快推進冷鏈物流運輸高質量發展的實施意見》，從五個層面提出了十四條意見，引導并推動冷鏈運輸高質量發展。2023年2月，中共中央國務院發布的《關于做好2023年全面推進鄉村振興重點工作的意見》和《質量強國建設綱要》中強調加快冷鏈物流設施建設。同月，中國人民銀行等還發布《關于進一步做好交通物流領域金融支持與服務的通知》，提出加強交通物流項目的金融支持力度。冷鏈運輸領域的支持政策陸續出臺，為我國冷鏈運輸行業的發展提供政策支持。

三、發展歷程

隨著居民消費能力和消費水平的提升，人們對食品安全和質量要求不斷提高，冷鏈運輸作為一種保障食物安全的重要手段逐漸興起并得到廣泛應用。我國冷鏈運輸的起步階段可以追溯至二十世紀八九十年代，以進口食品和少數高檔餐飲企業為主要服務對象。進入二十一世紀后，在政策的支持下，我國冷鏈運輸技術和設備得到一定提升，服務范圍也從食品行業擴展至藥品、化妝品等領域，冷鏈運輸行業迎來發展機遇。進入2010年后，我國居民消費升級加快，推動冷鏈運輸行業提速發展，運輸效率和服務質量大幅提升。未來，隨著科技的進步，我國冷鏈運輸技術和設備還將不斷完善升級，行業將持續健康發展。

四、行業壁壘

1、冷鏈技術壁壘

冷鏈運輸要求在整個物流過程中，從生產、加工、儲存到運輸、配送，都需要保持恒定的低溫環境，以確保貨物的品質和安全。這需要運用先進的冷藏技術，如溫度控制、濕度控制、氣流組織等，以及高性能的冷藏設備，如冷藏車、冷庫等。這些技術的應用和維護需要專業的技術人員和嚴格的管理制度，構成了冷鏈運輸行業的冷鏈技術壁壘，限制了不具備相關技術實力的企業進入該領域。

2、專業服務壁壘

由于冷鏈運輸涉及食品、醫藥等關鍵領域，對運輸過程中的溫度、濕度等環境控制要求極為嚴格，以確保貨物品質和安全。這要求冷鏈運輸企業擁有先進的冷藏設備、專業的操作團隊和嚴格的運營流程。同時，為滿足不同客戶的需求，冷鏈運輸企業還需具備定制化的服務能力和靈活的市場反應速度。這些高度專業化的服務要求構成了冷鏈運輸行業的專業服務壁壘，使得只有具備相應實力和經驗的企業才能提供高質量的冷鏈運輸服務。

3、資金規模壁壘

由于冷鏈運輸需要購置先進的冷藏設備、建設冷庫、購買運輸車輛等，都需要大量的資金投入。同時，冷鏈運輸的運營也需要持續的資金支持，包括設備維護、能源消耗、人力成本等。這些高昂的成本和持續的投入要求企業具備較大的資金規模，對于資金實力較弱的企業而言，難以承擔這樣的經濟壓力，從而形成了冷鏈運輸行業的資金規模壁壘。

五、產業鏈

1、行業產業鏈分析

冷鏈運輸產業鏈可分為上游冷藏基礎設施供應商、中游冷鏈運輸企業和下游應用三部分。上游包括冷藏車、制冷設備等生產企業；中游以各冷鏈運輸企業為主；下游應用廣泛地涉及食品、花卉、生物藥品以及化工等行業。冷鏈運輸行業產業鏈如下圖所示：

冷鏈運輸行業產業鏈

制冷設備

冰山冷熱科技股份有限公司

冰輪環境技術股份有限公司

青島海容商用冷鏈股份有限公司

福建雪人股份有限公司

冷藏車

中集車輛（集團）股份有限公司

北汽福田汽車股份有限公司

中國第一汽車集團有限公司

安徽江淮汽車集團控股有限公司

上游

順豐控股股份有限公司

廣匯物流股份有限公司

中國外運股份有限公司

中鐵特貨物流股份有限公司

中游

食品

花卉

生物藥品

化工

下游

制冷設備和冷藏車是冷鏈運輸最重要的冷藏基礎設施。制冷設備為冷鏈運輸提供了必要的技術支持，通過精確控制溫度、濕度等環境因素，確保貨物在運輸過程中保持恒定的低溫狀態，從而有效延長貨物的保質期和新鮮度。冷藏車作為冷鏈運輸的主要運輸工具，承擔著將貨物從生產地運送到目的地的任務。冷藏車的設計和性能直接影響到貨物的運輸效率和安全性。

食品是我國冷鏈運輸最大的需求領域，占比高達9成。隨著近年來我國生鮮零售市場的不斷發展，其對冷鏈運輸的需求迅速增長，促進我國冷鏈運輸的快速發展。在醫藥產品領域，隨著醫藥行業的快速發展和創新，特殊藥品、生物制品等對恒溫運輸的需求也在不斷增加。這為冷鏈運輸提供了更多的市場機會。然而，由于醫藥產品的特殊性質，也對冷鏈運輸的安全性、可靠性和時效性要求更高。

2、行業領先企業分析

（1）中國外運股份有限公司

中國外運是中國領先的綜合物流服務提供商和整合商，主營業務包括專業物流、代理及相關業務和電商業務三大板塊。其中，專業物流是中國外運的核心業務，又可分為冷鏈物流、化工物流、項目物流、合同物流四個部分。2019年至2022年，中國外運的冷鏈運輸業務量增長趨勢較弱，2022年運輸量為97.7萬噸，同比下降4.87%。2023年，國內消費活力加速回暖，冷鏈運輸需求也加快釋放，中國外運的冷鏈運輸業務量有所回升。2023年前三季度，中國外運的冷鏈運輸業務量為74.8萬噸，較2022年同期增長4.62%。中國外運的冷鏈運輸業務主要服務于品牌餐飲、零售商超、食品加工制造及流通企業、進出口貿易客戶，為客戶提供全程端到端一站式服務。目前，中國外運已建立全國性的冷鏈物流網絡布局，具有較強的“倉干配”綜合性解決方案服務能力、全過程冷鏈溫控與追蹤和高標準冷庫的設計、投資建設與運營管理能力。

（2）中鐵特貨物流股份有限公司

中鐵特貨的物流業務包括商品汽車物流、冷鏈物流、大件貨物物流三大板塊。在冷鏈物流領域，中鐵特貨加強與生產加工企業的戰略合作，推動大客戶增運上量，加強統籌規劃和協調推進，持續提升整體效能和運營品質。同時，中鐵特貨還積極服務國家“一帶一路”戰略，做好中老、中越鐵路國際聯運項目，主動服務市場主體，努力打通越南同登-國內憑祥的國際聯運新通道。2023年上半年，中鐵特貨完成冷鏈貨物發送79.5萬噸，同比增長37.34%。2019年至2021年，中鐵特貨的冷鏈運輸營業收入持續上漲，2022年增勢明顯減弱，營收下滑至4.37億元，同比減少8.45%。2023年，中鐵特貨的冷鏈運輸營業收入繼續下滑，上半年營業收入為2.04億元，較2022年同期下降8.97%。中鐵特貨將加快推進適應市場需求的新型冷鏈運輸裝備的研發和購置，運輸裝備向無人化、單元化、智能化、大型化、集裝化、通用化等方向發展。通過整體提升鐵路冷鏈物流的裝備水平，強化中鐵特貨的高品質運輸優勢，有效提升其市場競爭力。

六、行業現狀

在政策和市場等因素的支持下，2019年至2023年，我國冷鏈運輸市場規模穩步上漲。2023年國內經濟復蘇，經濟發展的韌性、活力和潛力顯現。我國冷鏈運輸市場整體處于承壓前行、需求逐步企穩回升的震蕩發展局面。根據中物聯冷鏈委信息，估計2023年國內冷鏈需求總量達到3.5億噸，同比增長6.1%；估計冷鏈運輸市場規模達到5170億元，同比增長5.2%。2024是“十四五期間”冷鏈運輸全面深化布局的一年，中國冷鏈運輸企業將主動求新求變，不斷適應新的發展應對新的機遇和挑戰。

七、發展因素

1、有利因素

（1）國家政策支持

近年來，國家積極出臺政策支持冷鏈運輸行業的高質量發展。政策為冷鏈運輸行業提供明確的發展方向和目標，引導企業加大投入，推動行業技術進步和產業升級。同時，政策通過提供財稅優惠、資金扶持等措施，減輕了企業的經濟壓力，鼓勵企業擴大規模，提高服務質量。例如，2023年2月，中國人民銀行、交通運輸部等部門聯合發布《關于進一步做好交通物流領域金融支持與服務的通知》，加大對冷鏈物流的金融支持力度。

（2）市場需求增多

我國消費者對食品安全和品質的要求不斷提高，他們更愿意為高品質的冷鏈物流服務支付更高的價格。隨著消費者對高品質食品、藥品等產品的需求不斷增加，冷鏈運輸作為保障這些產品品質和安全的重要環節，也受到了市場的廣泛關注。市場需求的增多促進冷鏈運輸行業的發展，擴大其市場規模，為企業提供了更多的商業機會。同時，市場需求的多樣化也推動了冷鏈運輸企業不斷創新服務模式，提高服務質量，以滿足不同客戶的需求。

（3）冷鏈基礎設施逐步完善

隨著冷庫、冷藏車等基礎設施的不斷建設和升級，冷鏈運輸的效率和可靠性得到了顯著提升。完善的冷鏈基礎設施為貨物提供了更加穩定、安全的運輸環境，有效延長了貨物的保質期和新鮮度，提高了貨物品質。同時，基礎設施的完善也降低了冷鏈運輸的成本和風險，為企業提供了更加可靠的物流保障。因此，冷鏈基礎設施的逐步完善為冷鏈運輸行業的發展奠定了堅實的基礎，促進了行業的健康、快速發展。

2、不利因素

（1）市場競爭日趨激烈

冷鏈運輸行業屬于行業集中度較低、市場競爭激烈的行業。并且，我國冷鏈運輸需求不斷增加，行業內新進入者眾多，市場競爭還將繼續加劇。作為物流領域的分支，我國冷鏈運輸行業發展較晚，行業標準、規范都還不夠完善，市場競爭秩序較為混亂。隨著冷鏈運輸行業的不斷成熟，越來越多的企業經營模式將更加規范有序，形成更多依靠技術進步和品牌優勢經營的規模企業，市場競爭勢必更加激烈。

（2）產業化程度較低

目前國內多數冷鏈運輸企業只能提供傳統運輸、倉儲業務，服務方式和手段比較原始和單一，管理模式和技術裝備仍比較落后，無法實現冷鏈運輸服務的產業化、信息化、低消耗和高產出。另外，受傳統計劃經濟體制的影響，中國相當多企業仍然保留著“大而全、小而全”的自有冷鏈物流系統，這種以自我服務為主的冷鏈運輸模式在很一定程度上限制了高效率的社會化、專業化現代冷鏈物流發展。

（3）專業人才匱乏

與發達國家相比，我國冷鏈運輸行業發展歷史較短，服務功能不全，在管理和技術方面還有待于提高，缺乏高素質專業人才和復合型人才。另外，相對于冷鏈運輸行業快速發展的現實狀況，我國冷鏈運輸教育一直面臨著發展滯后的困境，而通過企業內部培育現代冷鏈運輸行業所需的高層次復合型專業人才又需要較長周期，導致我國高端冷鏈運輸人才缺乏問題突出。

八、競爭格局

隨著居民消費升級，我國生鮮電商市場持續擴容，帶動冷鏈運輸需求增多。與發達國家相比，我國冷鏈運輸行業起步較晚，但未來發展潛力巨大，吸引大量資本入駐，企業數量增多，市場競爭逐漸加劇，市場集中度不高。從企業營收規模來看，目前，順豐控股在我國冷鏈運輸行業的龍頭地位突出，2023年前三季度營收規模突破1000億元。同期，中國外運的營收規模超過700億元，也具有一定的規模優勢，但兩家企業營業收入都較2022年同期有所下滑。中鐵特貨和廣匯物流的營收規模相對較小，2023年前三季度的營收分別為76.58億元和20.91億元，但均較2022年同期出現上漲，尤其廣匯物流的營收同比增速為65.59%，增幅較大。

九、發展趨勢

消費者對食品、藥品等產品的品質需求不斷升級，對冷鏈運輸的專業性和服務質量要求也相應提高，推動冷鏈運輸行業專業化發展。同時，冷鏈技術進步和基礎設施完善等也為冷鏈運輸的專業化發展提供支持。隨著我國冷鏈運輸行業專業化程度不斷提高，企業的市場競爭力也不斷增強，并隨著全球化趨勢參與國際市場的競爭。近年來，全球貿易增長以及我國對外開放程度提高，我國冷鏈運輸行業積極融入國際市場。這不僅為我國冷鏈運輸企業帶來了更廣闊的市場空間，也為其提供了學習借鑒國外先進經驗和技術的機會。