摘要：

一、發展環境：國內消費能力不斷上升，航空煤油需求空間廣闊

隨著中國經濟的不斷發展，近年來中國人均GDP不斷上升，居民人均可支配收入增加，人們的消費能力和生活水平顯著提升。根據國家局統計顯示：2017-2021年中國人均GDP及居民人均可支配收入呈逐年上升趨勢。2021年中國人均GDP達到8.1萬元，同比增長12.7%。2021年中國居民人均可支配收入為3.51萬元，同比增長9.13%，相較2017年增長了9154元。當前我國經濟仍保持向好發展的趨勢，國內消費能力不斷上升，這將為我國航空煤油行業及其相關聯產業如航空運輸業、旅游行業等提供穩定發展環境。

二、發展現狀：國內市場供給充足，出口規模有所回暖

我國航空煤油市場整體呈現供過于求的狀態，近年來國內航空煤油生產企業紛紛布局國際市場，我國航空煤油出口量不斷增長。根據海關統計數據顯示，2019年全國航空煤油出口數量達到1761萬噸，相較2014年航空煤油出口量增長了710萬噸，且航空煤油出口量占全國航空煤油總產量的33.5%。2020-2021年受疫情沖擊，對我國航空煤油進出口規模造成較大影響，國際物流費用上漲以及各國航班數量大幅縮減，導致全球航空煤油需求市場大幅萎縮。隨著各國疫情形勢逐漸得到控制，經濟逐漸復蘇，全球航空煤油市場有所回暖，據統計2022年1-11月我國航空煤油出口量為918.6萬噸，比同期進口量高出832.8萬噸。

三、市場格局：行業高度集中，中字頭企業占主導地位

一直以來，中石化、中石油、中海油、中化等中字頭企業占據著我國航空煤油的主要市場，處于行業的主導地位。據統計，2019年全國航空煤油行業市場格局分布中，中國石化、中國石油、上海石化、中海油的航空煤油產量分別達到3104、1112、188、359萬噸，其市場份額分別為59%、21%、7%、4%，合計占全國航空煤油市場份額的91%。我國航空煤油市場高度集中，龍頭企業占據絕對領先地位。

四、發展趨勢：企業經營形勢向好，生物航空煤油成大勢所趨

2022年2月5日航空公司恢復征收國內航線燃油附加費，調整國內航線燃油附加費征收標準。此次燃油附加費的再次恢復，將在一定程度上緩解航空煤油企業及其下游航空運輸企業的成本壓力，助推我國航空煤油企業的經營形勢繼續向好發展。在新的發展形勢下，我國航空煤油行業也將迎來綠色改革。2022年1月國家發改委、能源局出臺了《“十四五”現代能源體系規劃》，明確提出大力發展生物航空煤油。在國家政策指導和行業龍頭企業的引領下，我國航空煤油行業向綠色低碳轉型的步伐加快，生物航空煤油成為行業新發展趨勢。

關鍵詞：航空煤油行業發展環境、航空煤油行業發展現狀、航空煤油行業市場格局、航空煤油行業發展趨勢

一、發展環境：國內消費能力不斷上升，航空煤油需求空間廣闊

航空煤油是石油產品之一。英文名稱Jetfuel，別名無臭煤油。主要由不同餾分的豎類化合物組成。航空煤油密度適宜，熱值高，燃燒性能好，能迅速、穩定、連續、完全燃燒，且燃燒區域小，積碳量少，不易結焦;低溫流動性好，能滿足寒冷低溫地區和高空飛行對油品流動性的要求;熱安定性和抗氧化安定性好，可以滿足超音速高空飛行的需要;潔凈度高，無機械雜質及水分等有害物質，硫含量尤其是硫醇性硫含量低，對機件腐蝕小。航空煤油適用于燃氣渦輪發動機和沖壓發動機使用，用于超音速飛行器沒有低飽和蒸氣壓與良好的熱安定性。此外，因為煤油不易蒸發、燃點較高，燃氣渦輪發動機起動時多用汽油，航空燃油中也加有多種添加劑，以改善燃油的某些使用性能。

航空煤油多采用一次通過部分轉化的工藝，加工過程中采用共凝膠型催化劑，催化劑量裝填多，分子篩含量少，芳豎飽和能力強，油品具有密度大、煙點高、熱值高、芳豎低的特點。

從產業鏈角度來看，航空煤油的上游原材料主要以原油為主，通過常減壓蒸餾制得蠟油，再經過加氫裂化生產航空煤油；中游主要包括航空煤油的制造、運輸、銷售；下游主要為民用航空和軍用航空領域。

隨著中國經濟的不斷發展，近年來中國人均GDP不斷上升，居民人均可支配收入增加，人們的消費能力和生活水平顯著提升。根據國家局統計顯示：2017-2021年中國人均GDP及居民人均可支配收入呈逐年上升趨勢。2021年中國人均GDP達到8.1萬元，同比增長12.7%。2021年中國居民人均可支配收入為3.51萬元，同比增長9.13%，相較2017年增長了9154元。當前我國經濟仍保持向好發展的趨勢，國內消費能力不斷上升，這將為我國航空煤油行業及其相關聯產業如航空運輸業、旅游行業等提供穩定發展環境。

隨著我國經濟的穩定發展、城鎮化建設步伐加快、居民收入水平不斷提高，我國對航空出行的需求日益增加。近年來我國航空領域迎來高速發展，根據官方統計數據顯示，2015-2019年中國民航運輸總周轉量和旅客運輸量均呈逐年穩定增長走勢。2020年受疫情沖擊，航空運輸是受影響最大的運輸方式，民航運輸總周轉量及旅客運輸量驟降。隨著疫情形勢逐漸得到控制，2021年航空運輸有所回暖，全國民航運輸總周轉量為856.75億噸公里，旅客運輸量為4.41億人。航空煤油市場需求與民航行業景氣度存在高度相關性，我國民航運輸業的良好發展，將為航空煤油行業的需求空間提供強有力支撐。

近年來我國經濟和國防建設不斷發展，對航空領域的需求不斷擴大，全國飛機總量呈穩定增長走勢。據統計，全國民航飛機總量由2015年的2650架增長至2021年的4054架，軍用飛機總量由2015年的2940架上升至2021年的3285架。飛機總量的持續增長，將繼續擴大對航空煤油的需求空間，推動航空煤油行業的發展。

相關報告：智研咨詢發布的《中國航空煤油行業市場發展現狀及競爭格局預測報告》

二、發展現狀：國內市場供給充足，出口規模有所回暖

煤油，又稱火油、火水，是一種通過對石油進行分餾后獲得的碳氫化合物的混合物。煤油作為三大成品油之一， 根據用途可分為動力煤油、照明煤油等。煤油之所以能在航空燃料的角逐中獲勝，主要的原因為：煤油不容易積碳，對飛機發動機的腐蝕更小，確保了高精度引擎的正常運轉。航空煤油主要由原油蒸餾的煤油餾分經精制加工而成，或由重質餾分油經加氫裂化后精餾獲得，在生產過程中還需加入抗氧劑、抗靜電劑等微量組分，提高其性能。2014-2019年全國煤油產量連年增長，由3011萬噸增長至5272.6萬噸。自2020年開始，煤油產量出現下滑，2021年全國煤油產量下滑至3943.9萬噸。隨著我國航空領域的高速發展，對航空煤油的需求規模迅猛擴張，直接拉動了全國煤油的產量增長，同時煤油產量的增加也保證了我國航空煤油的充足供應。近年來全國生產的煤油絕大部分應用于航空燃料領域，全國煤油產量中用于制造航空煤油的比重明顯上升。

2014-2019年我國航空煤油產量和需求量保持同步增長走勢，2019年全國航空煤油產量達到5252萬噸，相較2014年增長了2290萬噸；全國航空煤油需求量達到3849萬噸，相較2014年增長了1547萬噸。2020年疫情以來，我國民航業需求驟減致使航空煤油產量和需求量出現大幅下滑，全國航空煤油產量和需求量分別減少至4034萬噸、3292萬噸，同比下滑23.2%、14.5%。

我國航空煤油市場整體呈現供過于求的狀態，近年來國內航空煤油生產企業紛紛布局國際市場，我國航空煤油出口量不斷增長。根據海關統計數據顯示，2019年全國航空煤油出口數量達到1761萬噸，相較2014年航空煤油出口量增長了710萬噸，且航空煤油出口量占全國航空煤油總產量的33.5%。2020-2021年受疫情沖擊，對我國航空煤油進出口規模造成較大影響，國際物流費用上漲以及各國航班數量大幅縮減，導致全球航空煤油需求市場大幅萎縮。隨著各國疫情形勢逐漸得到控制，經濟逐漸復蘇，全球航空煤油市場有所回暖，據統計2022年1-11月我國航空煤油出口量為918.6萬噸，比同期進口量高出832.8萬噸。

2014-2021年期間，我國航空煤油進出口金額呈同步上下波動走勢，其中2019年我國航空煤油出口金額達到峰值112.27億美元，比同期航空煤油進口金額高出近90億美元。2020-2021年由于航空煤油進出口量驟減，導致進出口金額也呈大幅下滑之勢。2022年1-11月我國航空煤油出口金額出現明顯上漲，達到88.9億美元，比2021年全年航空煤油出口金額超出39.3億美元。

2014-2022年我國航空煤油進出口均價呈同步波動趨勢，且進出口均價相差不大，出口均價稍大于進口均價。 疫情以前，2014-2019年期間航空煤油出口均價區間范圍為0.46-0.98美元/千克，進口均價區間范圍為0.43-0.95美元/千克。疫情之后的2020-2022年期間，由于需求減少、成本上漲等因素影響，航空煤油進出口均價呈同步上升走勢。2022年1-11月我國航空煤油進出口均價為0.97美元/千克。

三、市場格局：行業高度集中，中字頭企業占主導地位

一直以來，中石化、中石油、中海油、中化等中字頭企業占據著我國航空煤油的主要市場，處于行業的主導地位。據統計，2019年全國航空煤油行業市場格局分布中，中國石化、中國石油、上海石化、中海油的航空煤油產量分別達到3104、1112、188、359萬噸，其市場份額分別為59%、21%、7%、4%，合計占全國航空煤油市場份額的91%。我國航空煤油市場高度集中，龍頭企業占據絕對領先地位。

四、發展趨勢：企業經營形勢向好，生物航空煤油成大勢所趨

1、燃油附加費復收，航空煤油企業經營形勢向好

在國際形勢動蕩、地緣政治緊張的嚴峻形勢下，國際油價顯著上漲，相應的航空煤油價格提升，航空煤油企業及其下游行業所處企業的成本壓力加大。2022年2月5日航空公司恢復征收國內航線燃油附加費，調整國內航線燃油附加費征收標準，800公里(含)以下航段，每位成人旅客收取20元燃油附加費，800公里以上航段每位旅客收取40元燃油附加費。此次燃油附加費的再次恢復，將在一定程度上緩解航空煤油企業及其下游航空運輸企業的成本壓力，助推我國航空煤油企業的經營形勢繼續向好發展。

2、政策助推民航綠色改革，生物航空煤油成為新發展趨勢

為促進民航高質量發展為主題，以實現碳達峰、碳中和為引領，以改革創新為動力，以實現減污降碳協同增

效為總抓手，堅持系統觀念，統籌污染治理、生態保護、應對氣候變化，增強綠色民航治理先進性、協同性、開放性，著力提升民航運行化、低碳化、資源化水平，建立健全民航綠色低碳循環發展體系，構建民航運輸與生態環境和諧共生格局，國家頒發了《“十四五”民航綠色發展專項規劃》，來推動民航發展全面綠色轉型。而航空煤油行業與民航行業息息相關，在新的發展形勢下，我國航空煤油行業也將迎來綠色改革。2022年1月國家發改委、能源局出臺了《“十四五”現代能源體系規劃》，明確提出大力發展生物航空煤油。2022年12月，航空煤油龍頭企業中國石化宣布成功完成中國大陸首個使用可持續航空燃料的商業貨運航班首飛，該航班使用的生物航煤屬于可持續航空燃料，是以可再生資源為原料生產的航空煤油，原料主要包括餐飲廢油、動植物油脂、農林廢棄物等。與傳統石油基航空煤油相比，全生命周期二氧化碳排放最高可減排50%以上，該項技術突破為我國航空行業推廣可持續航空燃料奠定了基礎。在國家政策指導和行業龍頭企業的引領下，我國航空煤油行業向綠色低碳轉型的步伐加快，生物航空煤油成為行業新發展趨勢。

以上數據及信息可參考智研咨詢（www.szxuejia.com）發布的《中國航空煤油行業市場發展現狀及競爭格局預測報告》。智研咨詢是中國領先產業咨詢機構，提供深度產業研究報告、商業計劃書、可行性研究報告及定制服務等一站式產業咨詢服務。您可以關注【智研咨詢】公眾號，每天及時掌握更多行業動態。