摘要：近年來，我國儲能電池出貨量呈現出快速增長的態勢。隨著可再生能源的大規模發展以及儲能需求的不斷增加，儲能電池出貨量連年攀升。2023年全球儲能電池出貨量185GWh，中國儲能電池出貨量84GWh，中國儲能電池出貨量占全球的45%。在儲能電池類型方面，鋰電池（包括磷酸鐵鋰電池等）占據主導地位。磷酸鐵鋰電池由于其安全性高、循環壽命長、成本相對較低等優勢，在儲能電池出貨量中占比較大。

一、定義及分類

儲能電池是一種能將電能轉化為化學能（或物理能、動力能）并儲存起來，在需要時再將儲存的能量釋放為電能的設備。它是能源存儲領域的關鍵技術之一，對于提高能源利用效率、促進清潔能源的應用、減少碳排放以及實現能源轉型和可持續發展具有重要意義。

二、行業政策

1、主管部門及監管體制

儲能電池行業行政主管部門主要為國家發改委、國家能源局以及工信部等。國家發改委對儲能電池行業的發展進行宏觀指導與調控。負責擬訂并組織實施國民經濟和社會發展戰略、中長期規劃和年度計劃。提出國民經濟發展、價格總水平調控和優化重大經濟結構的目標、政策等。國家能源局在能源領域具有監管和指導職責，包括儲能電池行業的能源轉換、儲存和利用等方面。負責推動能源結構的優化和能源利用效率的提升。工信部負責儲能電池行業的生產、制造和技術創新等方面的監管和指導。推動儲能電池行業的技術進步和產業升級等。

我國儲能電池行業自律組織主要為中國電池工業協會和中國化學與物理電源行業協會。主要負責協助制定儲能電池行業的相關標準。例如，在電池性能測試方法、安全標準、質量分級等方面制定規范，為企業生產和市場交易提供統一的依據，有助于提高行業產品的一致性和可靠性。開展儲能電池行業的調研活動，收集行業信息并進行統計分析。這有助于企業了解行業的整體發展狀況、市場規模、技術趨勢等，為企業的戰略決策提供數據支持，同時也為政府部門制定產業政策提供參考等。

2、相關政策

近年來，我國政府推出許多相關政策促進儲能電池行業的發展，如《關于推動能源電子產業發展的指導意見》，政策有助于推動儲能電池技術的創新與發展。通過突破超長壽命高安全性電池體系、大規模大容量高效儲能、交通工具移動儲能等關鍵技術，可以顯著提升儲能電池的性能和安全性，滿足更多領域和場景的應用需求。同時，加快研發固態電池、鈉離子電池、氫儲能/燃料電池等新型電池，可以豐富儲能電池的種類和選擇，推動行業向更高層次發展。通過推進先進儲能技術及產品的規模化應用，可以促進儲能電池產業鏈上下游的協同發展，形成更加完善的產業生態體系。這不僅可以提高儲能電池的生產效率和降低成本，還可以推動儲能電池在更廣泛的領域得到應用，從而加快行業發展的步伐。

三、行業壁壘

技術壁壘

儲能電池行業具有較高的技術門檻，主要體現在電池材料研發、電池設計、電池制造及電池管理系統等多個方面。企業需要具備深厚的技術積累和創新能力，才能開發出性能優異、安全可靠的儲能電池產品。此外，隨著市場的不斷發展，消費者對儲能電池產品的性能要求也在不斷提高，企業需要不斷投入研發，以保持技術領先地位。因此，技術壁壘是儲能電池行業的重要進入障礙。

2、資金壁壘

儲能電池行業需要大量的資金投入，包括研發、生產、銷售等多個環節。特別是在研發和生產方面，企業需要投入大量的資金用于設備購置、生產線建設、原材料采購等。同時，由于市場競爭的加劇，企業還需要投入更多的資金用于品牌推廣、市場營銷等方面。因此，資金壁壘也是儲能電池行業的重要進入障礙。沒有足夠的資金支持，企業很難在儲能電池行業中立足。

3、渠道壁壘

儲能電池行業的銷售渠道相對特殊，需要企業具備完善的銷售網絡和售后服務體系。由于儲能電池產品的特殊性，企業還需要與電力公司、電網公司等大型企業建立緊密的合作關系，以獲取更多的市場份額。這些都需要企業在銷售渠道方面具備一定的實力和經驗。因此，渠道壁壘也是儲能電池行業的重要進入障礙。新進入者需要花費大量的時間和精力來建立自己的銷售渠道和合作伙伴關系，才能在市場中站穩腳跟。

四、產業鏈

1、行業產業鏈分析

儲能電池行業產業鏈上游主要為電池材料（如正負極材料、電解液、隔膜）與生產設備供應，中游的電池制造、系統集成與安裝環節，以及下游的發電側、電網側、用戶側等多領域應用。上游提供關鍵原材料與技術支持，中游負責將材料轉化為高性能儲能系統，并通過系統集成安裝滿足特定需求，下游則廣泛應用于可再生能源、電網調節、電動汽車、家庭和商業儲能等多個場景，形成從原材料到最終應用的完整、協同的產業生態鏈。

電池管理系統（BMS）行業產業鏈

芯片

珠海航宇微科技股份有限公司

中科寒武紀科技股份有限公司

北京四維圖新科技股份有限公司

北京君正集成電路半導體股份有限公司

芯原微電子（上海）股份有限公司

中芯國際集成電路制造有限公司

紫光國芯微電子股份有限公司

上海韋爾半導體股份有限公司

紫光展銳（上海）科技有限公司

PCB

鵬鼎控股(深圳)股份有限公司

蘇州東山精密制造股份有限公司

深南電路股份有限公司

滬士電子股份有限公司

深圳市景旺電子股份有限公司

方正科技集團股份有限公司

聯能科技(深圳)有限公司

深圳市興森快捷電路科技股份有限公司

電子元件

立訊精密工業股份有限公司

紫光國芯微電子股份有限公司

臺灣積體電路制造股份有限公司

華東科技股份有限公司

成都華微電子科技有限公司

上游

寧波均勝電子股份有限公司

欣旺達電子股份有限公司

深圳市科列技術股份有限公司

惠州市億能電子有限公司

中游

動力電池

儲能電池

消費電池

下游

從上游來看：上游原材料如正負極材料、電解液、隔膜等的質量和供應穩定性直接影響儲能電池的性能和成本。原材料價格的波動會進一步影響儲能電池的生產成本和市場價格，從而影響整個行業的盈利能力。

從下游來看：下游應用領域的需求變化直接影響儲能電池的市場規模和增長潛力。隨著可再生能源的普及和智能電網的建設，儲能電池在發電側、電網側和用戶側的應用需求不斷增加，為行業提供了廣闊的發展空間。

2、行業領先企業分析

（1）寧德時代新能源科技股份有限公司

寧德時代新能源科技股份有限公司（CATL）是全球領先的新能源創新科技公司，致力于為全球新能源應用提供一流解決方案和服務。公司成立于2011年。寧德時代在動力電池系統領域具有顯著優勢，其動力電池系統使用量連續多年位居全球第一，儲能電池出貨量也連續多年領先。寧德時代在儲能電池領域有著深厚的布局和積累。公司自2011年起就涉足儲能業務，產品應用領域涵蓋電網、通信基站、工商業及家庭儲能。寧德時代的儲能系統具有全周期高效收益、全方位安全保障、全流程解決方案三大優勢。在國內儲能市場，寧德時代與電網企業開展了深度合作，參與了多個大型儲能項目的建設。此外，寧德時代還積極研發新型儲能技術，如液冷儲能解決方案等，不斷提升產品性能以滿足不同客戶的需求。2023年，億緯鋰能營業收入為487.84億元，同比增長34.38%。2024年1-9月，億緯鋰能營業收入為340.49億元，同比上年同期減少4.17%。

（2）比亞迪股份有限公司

比亞迪股份有限公司（BYD）成立于1995年，總部位于廣東省深圳市。公司現有員工近百萬人，業務橫跨汽車、軌道交通、新能源和電子四大產業。比亞迪以生產二次充電電池起步，1997年進入鋰離子電池行業，2002年在香港證券交易所上市。司不僅生產動力電池，還積極研發儲能電池技術，為全球客戶提供高效、可靠的儲能解決方案。比亞迪的儲能電池產品廣泛應用于發電、輸配電和用電領域，涵蓋太陽能或風能發電儲能配套、工業企業儲能、商業樓宇及數據中心儲能等多個場景。此外，比亞迪還在全球范圍內建立了多個電池生產基地，包括在國內的惠州、青海、重慶等地以及海外的巴西等地，以滿足全球市場對儲能電池產品的需求。2023年，比亞迪營業收入達6023.15億元，同比增長42.03%。2024年1-9月，比亞迪營業收入為5022.51億元，同比上年同期增長18.94%。

五、行業現狀

近年來，我國儲能電池出貨量呈現出快速增長的態勢。隨著可再生能源的大規模發展以及儲能需求的不斷增加，儲能電池出貨量連年攀升。2023年全球儲能電池出貨量185GWh，中國儲能電池出貨量84GWh，中國儲能電池出貨量占全球的45%。在儲能電池類型方面，鋰電池（包括磷酸鐵鋰電池等）占據主導地位。磷酸鐵鋰電池由于其安全性高、循環壽命長、成本相對較低等優勢，在儲能電池出貨量中占比較大。同時，鉛酸電池也仍有一定的市場份額，主要應用于一些對成本較為敏感、對能量密度要求不高的儲能場景，如部分小型離網儲能系統。

六、發展因素

1、機遇

（1）能源轉型需求

隨著全球對環境保護意識的提升和能源結構的調整，能源轉型已成為必然趨勢。在能源轉型過程中，可再生能源如太陽能和風能等清潔能源的占比不斷提高，但這些能源的間歇性和不穩定性給電網帶來了巨大挑戰。因此，儲能電池作為平衡電網供需、提高電力穩定性和可靠性的重要手段，其需求也隨之增加。儲能電池能夠有效存儲可再生能源產生的多余電能，并在需要時釋放，從而保障電網的穩定運行。此外，隨著電動汽車市場的快速發展，儲能電池在動力電池和充電樁等領域的應用也日益廣泛。因此，能源轉型的需求為儲能電池行業的發展提供了廣闊的市場空間。

（2）技術進步助力

技術進步是推動儲能電池行業發展的關鍵因素。近年來，我國在鋰離子電池領域取得了顯著突破，能量密度、安全性和壽命等方面均得到了大幅提升。這些技術進步不僅提高了儲能電池的性能，還降低了生產成本，使得儲能電池在市場上的競爭力不斷增強。此外，鈉離子電池、固態電池等新型儲能電池技術也在不斷發展，為儲能電池行業帶來了新的增長點。這些新型電池技術具有更高的能量密度、更長的使用壽命和更好的安全性，能夠滿足不同領域對儲能電池的需求。因此，技術進步為儲能電池行業的升級提供了有力支撐。

（3）市場潛力巨大

儲能電池行業具有巨大的市場潛力。隨著全球能源轉型的加速推進和電動汽車市場的快速增長，儲能電池的需求將持續增加。特別是在可再生能源發電領域，儲能電池作為平衡電網供需、提高電力穩定性的重要手段，其需求將呈現出爆發式增長。此外，在電動汽車領域，隨著續航里程和充電速度的提升，儲能電池的需求也將不斷增加。同時，隨著儲能電池技術的不斷進步和成本的降低，儲能電池在智能家居、數據中心等領域的應用也將逐漸拓展。因此，市場潛力的巨大為儲能電池行業的快速發展提供了堅實基礎。

2、挑戰

（1）性能提升瓶頸

儲能電池的性能提升面臨瓶頸。當前，盡管鋰離子電池等技術在能量密度、循環壽命等方面取得了一定進展，但要實現更高性能、更高效的儲能仍面臨諸多困難。這包括電池材料的改進、電池結構的優化以及電池管理系統的升級等。這些挑戰需要科研人員不斷探索和創新，以突破現有的技術瓶頸，推動儲能電池性能的進一步提升。

（2）安全性問題

安全性問題不容忽視。電池內部反應存在風險，如鋰電池過充時正極材料結構破壞、產生氣體、內部壓力升高，鋰離子過度嵌入負極會引發鋰枝晶生長，刺穿隔膜導致短路，進而引發熱失控，可能造成燃燒或爆炸，高能量密度電池一旦出現安全問題后果更嚴重。此外，外部環境因素也帶來安全隱患，高溫環境加速反應、影響電池性能與安全，機械撞擊、擠壓等物理因素破壞電池結構，盡管有電池管理和熱管理系統，但完全消除隱患仍面臨巨大挑戰。

（3）壽命與成本難以平衡

壽命與成本的平衡難以實現。一方面，為延長儲能電池循環壽命，需采用高標準方案，如高質量材料和精密制造工藝，這會增加制造成本，使得長壽命電池初始投資成本高，在對成本敏感的場景難以大規模推廣。另一方面，若單純控制成本而采用廉價材料或簡化工藝，雖初期投入低，但電池壽命短，在大規模儲能項目中，頻繁更換電池會使總成本增加，所以如何在保障壽命的前提下有效控制成本是企業面臨的重要挑戰。

七、競爭格局

我國儲能電池行業的重點企業包括寧德時代、比亞迪、億緯鋰能、國軒高科以及海辰儲能等。寧德時代和比亞迪占據市場領先地位，其中寧德時代以其在電池材料、系統等方面的核心技術優勢，擁有較高的市場份額；比亞迪則在國內外廣泛布局電池生產基地，產能持續提升。億緯鋰能、國軒高科在動力儲能領域深度布局，展現出強勁的市場競爭力。海辰儲能作為全球儲能電池出貨量前五的企業，通過加大國內生產線布局和推進國際化進程，不斷提升其全球競爭力。整體來看，我國儲能電池行業競爭格局較為集中，頭部效應明顯，市場份額進一步向頭部企業集中。

八、發展趨勢

我國儲能電池行業正迎來快速發展的新階段，其應用場景不斷拓展，從傳統的電力系統輔助服務到新能源發電側、用戶側分布式儲能，再到電動汽車、數據中心等新興領域，展現出強大的市場適應性和靈活性。同時，行業正朝著高性能化方向邁進，不斷提升能量密度、功率密度和循環壽命，以滿足日益增長的市場需求。此外，隨著全球能源轉型的加速和儲能市場的蓬勃發展，我國儲能電池企業正加速拓展海外市場，憑借技術創新、成本控制和產業鏈協同等優勢，積極參與國際競爭，不斷提升在全球儲能市場的影響力和競爭力。未來，我國儲能電池行業將繼續保持強勁的發展勢頭，為全球能源轉型和可持續發展貢獻力量。